Перспектива повышения налога на недвижимость, а также паника на финансовом рынке озадачили владельцев элитного жилья и коммерческой недвижимости. Многие собственники таких объектов решили выставить их на продажу. По моим прогнозам, порядка 60 % продавцов больше не намерены возвращаться на рынок недвижимости и планируют альтернативные реинвестиции: в золото, драгоценные камни, антиквариат и акции.
Большинство продавцов недвижимости уверены, что спрос на дорогое жилье и апартаменты будет снижаться, а вслед за ним в первом полугодии 2015 года станут падать и цены — не только долларовые, как сейчас, но и рублевые. В зависимости от качества объектов и их расположения коррекция может составить 20–25 %. В такой ситуации сложно найти какие-либо резоны реинвестировать доходы от продажи недвижимости в новые объекты (например, строящееся жилье). А вот перспективы реинвестиций в некоторые альтернативные инструменты выглядят весьма заманчиво.
Так, в последнее время для вложений капитала с 3-5-летним горизонтом привлекательно золото. Текущий уровень цен на этот драгоценный металл бьет рекорды и достиг исторических максимумов. Грамм золота стоит более 2,1 тыс. руб. По оценкам экспертов, доходность от вложений в золото в 2015 году может превысить 15–20 %.
Несмотря на отрицательную динамику российского фондового рынка есть смысл покупать дешевеющие акции — в расчете на их последующий рост. Перспективными в этом отношении являются акции компаний, большая часть выручки которых формируется за счет экспорта. Девальвация на руку предприятиям, прежде всего из добывающего сектора, так как их долларовая выручка в пересчете на рубли существенно вырастет. К слову, некоторые зарубежные инвесторы, пользуясь моментом, уже скупают российские бумаги по заниженной цене.
Еще одной многообещающей нишей для вложения выведенных с рынка недвижимости средств является российский рынок антиквариата (предметы искусства, нумизматика, живопись, букинистика), который оценивается в 2 млрд долларов. Темпы роста рынка составляют 15–20 % в год. Доходность реивестиций в раритетные произведения искусства может достигать 20–30 % годовых, а в некоторых сегментах рынка и 50 %. Однако ключевым вопросом таких вложений и коллекционирования антиквариата остается подлинность предметов искусства. Чтобы не нарваться на фальшивку, следует приобретать антиквариат только у известных участников рынка, предоставляющих гарантии на продаваемый товар.
Эксперт советует максимально диверсифицировать портфель вложений, вкладывая в тот или иной инструмент не более 25–30 % сбережений. Возможно, такой консервативный подход не позволит получить быструю прибыль, однако поможет сохранить вырученные от продажи недвижимости средства, надежно защитив их от галопирующей инфляции.
Источник: Генеральный директор. Автор статьи Олег Сухов,адвокат, финансовый консультант инвестиционного агентства «Правильные инвестиции в недвижимость», Москва
